Quel avenir pour le Private Equity ?

Dans ce dossier vous allez découvrir comment le Private Equity s'adapte à la normalisation du coût du capital et redéfinit ses leviers de création de valeur à travers l'analyse croisée de cinq gérants internationaux.  

Alors que les gérants disposaient d'un montant de 2 620 milliards de dollars de capital non investi à mi-2024 selon Preqin et S&P Global, les distributions aux investisseurs sont tombées à 11 % de la valeur nette des portefeuilles selon Bain. Ce changement de régime financier remet l'exécution opérationnelle et la croissance des entreprises au cœur de la performance.  

Le rapport analyse la transition d'un modèle historiquement soutenu par la baisse des taux vers une création de valeur fondée sur la transformation réelle des actifs.  

Le document présente notamment :

• Les perspectives d'Apax Partners, Bridgepoint, Hg, Nordic Capital et Thoma Bravo sur la fin de l'expansion automatique des multiples ;  
• L'impact réel de l'intelligence artificielle sur l'efficacité des processus d'investissement et la numérisation des sociétés en portefeuille ;  
• La consolidation du marché entre grandes plateformes multi-actifs et gérants ultra-spécialisés ;  
• Les exigences de transparence et la gestion de l'illiquidité liées à l'ouverture du Private Equity aux investisseurs particuliers ;  
• L'intégration des critères ESG comme condition d'accès aux marchés et levier de performance financière.  

Ce rapport s'adresse aux investisseurs particuliers, conseillers en gestion de patrimoine, gérants de fortune et professionnels de la finance souhaitant appréhender les mutations du marché non coté. Cette étude fournit un éclairage factuel et stratégique pour évaluer la capacité des gérants à générer des rendements durables dans un environnement financier normalisé.

Retrouvez l'intégralité des interviews en vidéo : Arthur Brothag (Apax Partners), Chris Busby (Bridgepoint), Jean-Baptiste Brian (Hg), Fredrik Näslund (Nordic Capital), et Scott Crabill (Thoma Bravo).